Kiến thức

BTC Dominance là gì? Cách sử dụng BTC Dominance để đầu tư hiệu quả

Ngoan

02 Tháng Ba 2022

Nếu là một tín đồ trong thế giới tiền điện tử, có thể bạn đã từng nghe tới các thuật ngữ như là BTC Dominance hay chỉ số BTC Dominance. Đây là hai thuật ngữ thường được sử dụng thay thế cho nhau, cũng như “Bitcoin” và “BTC”. Trong bài viết dưới đây, bePAY sẽ giải đáp chi tiết cho bạn BTC Dominance là gì? Những yếu tố nào ảnh hưởng đến BTC Dominance? Đồng thời gợi ý một số chiến lược giúp bạn ra quyết định đầu tư tiền điện tử hiệu quả. 

BTC Dominance là gì?

BTC Dominance hay Bitcoin Dominance có thể hiểu là tỷ lệ thống trị của Bitcoin, hay đó chính là tỷ lệ phần trăm vốn hóa Bitcoin trên tổng vốn hóa thị trường Cryptocurrency. Theo đó, tỷ lệ BTC Dominance sẽ dựa trên số tiền vốn hóa của cả thị trường. Qua đó, chỉ số cho thấy ưu thế của đồng Bitcoin so với những đồng Altcoin khác.

Khi so sánh tỷ lệ Bitcoin Dominance với xu hướng của chính Bitcoin, chúng ta có thể tìm hiểu thêm về những cơ hội thị trường hiện tại đang mang lại. Để hiểu rõ hơn về sự thống trị của Bitcoin, các nhà giao dịch cần hiểu vốn hóa thị trường là gì – và tại sao điều đó lại quan trọng.

btc-dominance-la-gi
BTC Dominance là gì?

BTC Dominance vs Vốn hóa thị trường

Vốn hóa thị trường

Vốn hóa thị trường (“market cap”) của một đồng coin là tổng giá trị của tất cả các đồng coin đó đã được khai thác cho đến nay. Vốn hóa thị trường được tính bằng cách nhân số lượng đồng coin đang lưu hành với giá thị trường hiện tại của đồng coin đó.

Ví dụ: Tính đến tháng 11 năm 2021, đã có khoảng 18,881 triệu Bitcoin tồn tại. Nếu giá Bitcoin được giao dịch ở mức 60.000 đô la, thì tổng vốn hóa thị trường sẽ là 18,881 triệu x 60.000 đô la = 1,133 nghìn tỷ đô la. Điều này có nghĩa là tổng giá trị của Bitcoin là 1,133 nghìn tỷ đô la.

market-cap
Market Cap – Vốn hóa thị trường

Bản thân con số 1,133 nghìn tỷ đô la không có nhiều ý nghĩa cho đến khi bạn bắt đầu so sánh với các thị trường khác. Ví dụ, tổng giá trị ước tính của thị trường vàng là gần 10 nghìn tỷ đô la. Điều này có nghĩa là giá trị của Bitcoin bằng khoảng 11% giá trị của vàng. Sau đó, nhà đầu tư có thể xác định xem họ cảm thấy Bitcoin sẽ có giá trị hơn theo thời gian hay đang được định giá quá cao.

Một trong những lợi ích của tiền điện tử là dễ dàng xác định được có bao nhiêu đồng tiền đang tồn tại, cũng như giá trị của những đồng tiền đó. Chính vì thế, việc xác định tổng vốn hóa của toàn bộ thị trường tiền điện tử và vẽ biểu đồ trở nên đơn giản hơn.

>> Xem thêm: Khám phá Cross Chain – Giải pháp tối ưu Blockchain

Mối quan hệ giữa BTC Dominance và vốn hóa thị trường

BTC Dominance sử dụng vốn hóa thị trường của Bitcoin và tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử để tính toán.

Công thức tính tỷ lệ BTC Dominance như sau:

cong-thuc-btc-dominance-la-gi

 

Trong ảnh dưới đây, chúng ta có thể thấy vốn hóa thị trường Bitcoin (biểu đồ bên trái), tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử (biểu đồ giữa) và sự thống trị của Bitcoin (biểu đồ bên phải).

bitcoin-dominance-chart
Mối quan hệ giữa BTC Dominance và vốn hóa thị trường

Nhìn chung, hình dạng và hướng của biểu đồ tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử sẽ tuân theo Bitcoin. Điều này một phần là do ảnh hưởng của Bitcoin đối với toàn bộ thị trường tiền điện tử vì BTC là loại tiền điện tử đầu tiên, lớn nhất và được công nhận rộng rãi nhất.

Yếu tố ảnh hưởng tới BTC Dominance là gì?

Trong những ngày đầu của tiền điện tử, sự thống trị của Bitcoin sẽ dao động ở mức khoảng 95% hoặc cao hơn, vì có rất ít đồng Altcoin thu hút đầu tư. Tuy nhiên, khi các Altcoin khác bắt đầu được nhiều nhà đầu tư lựa chọn hơn, sự thống trị của Bitcoin đã dần giảm xuống.

Ví dụ: Khi cơn sốt ICO bùng lên vào năm 2017, việc đầu tư vào các Altcoin bắt đầu tăng và sự thống trị của Bitcoin giảm xuống mức thấp nhất là 35%. Bắt đầu từ năm 2018, sự thống trị của Bitcoin đã tăng trở lại mức gần 70% khi nhiều Altcoin đã phá sản.

Bắt đầu từ năm 2021, sự thống trị của Bitcoin lại giảm mạnh khi việc đầu tư vào các Altcoin tăng lên cùng với những tin tức tiêu cực xung quanh việc sử dụng năng lượng của Bitcoin. Hơn nữa, việc Trung Quốc xóa sổ việc khai thác Bitcoin cũng gây căng thẳng cho đầu tư Crypto. Bạn có thể nhận thấy sự biến động này rõ nét hơn qua biểu đồ dưới đây:

bieu-do-btc-dominance
Biểu đồ BTC Dominance

Nếu kiểm tra chặt chẽ công thức tạo ra tỷ lệ Bitcoin Dominance, chúng ta sẽ thấy có hai biến số xuất hiện trong phép tính:

  • Vốn hóa thị trường Bitcoin.
  • Tổng vốn hóa toàn bộ thị trường tiền mã hoá.

Đây là hai yếu tố chính ảnh hưởng tới sự di chuyển của tỷ lệ BTC Dominance.

Biến động giá của Bitcoin

Vốn hóa thị trường của Bitcoin là tử số của tỷ lệ thống trị Bitcoin. Vì số lượng Bitcoin đang lưu hành khá ổn định và sẽ không tăng nhiều nên yếu tố gây ảnh hưởng lớn nhất đến vốn hóa thị trường Bitcoin chính là giá của chúng.

Có thể thấy mối quan hệ giữa giá Bitcoin và vốn hóa thị trường trong biểu đồ dưới đây. Lưu ý rằng vốn hóa thị trường theo sát với chuyển động của giá Bitcoin. Khi giá của Bitcoin có xu hướng tăng lên, vốn hóa thị trường của nó cũng có xu hướng tăng lên.

bieu-do-btc-dominance-voi-market-cap
So sánh giá BTC với vốn hoá của nó (Ảnh: Trading view)

Tuy nhiên, vốn hóa thị trường của Bitcoin tăng lên không có nghĩa là BTC Dominance đang tăng lên. Vốn hóa thị trường của Bitcoin chỉ là tử số của tỷ lệ. Muốn biết tốc độ di chuyển vốn hóa thị trường của Bitcoin, chúng ta cần so sánh với yếu tố ảnh hưởng lớn thứ hai về tỷ lệ: vốn hóa thị trường Altcoin.

Biến động giá Altcoin

Mẫu số của tỷ lệ BTC Dominance là tổng vốn hóa thị trường của tất cả các loại tiền điện tử. Con số này khó tính toán hơn do có hơn 12.000 đồng tiền điện tử đang được lưu hành. May mắn thay, một số trang web đã ra đời giúp tự động thực hiện phép tính này.

Ở biểu đồ dưới đây, hãy chú ý xu hướng đầu tiên ở bên trái (màu đen) lớn hơn và mạnh hơn nhiều so với mức tăng tương ứng về vốn hóa thị trường của Bitcoin ở bên phải. Điều này cho thấy rằng các Altcoin đang tăng nhanh hơn so với định giá của Bitcoin. Ngụ ý rằng các Altcoin đang ảnh hưởng lớn đến tổng vốn hóa thị trường.

altcoin-chart
Xu hướng Altcoin (Ảnh: Trading view)

Sau khi điều chỉnh, xu hướng ở bên trái (màu xanh lam) tiếp tục cao hơn với tốc độ nhanh hơn vốn hóa thị trường của Bitcoin (biểu đồ bên phải). Kết quả là, tỷ trọng tổng giá trị thị trường tiền điện tử quy cho Bitcoin đã bị pha loãng và ngày càng trở nên nhỏ hơn.

Cách sử dụng BTC Dominance

Có nhiều cách sử dụng BTC Dominance để tạo lợi thế cho nhà đầu tư. Sau đây là 2 phương án sử dụng BTC Dominance giúp bạn xác định xu hướng thị trường khá hiệu quả. 

Phương án 1: Sử dụng BTC Dominance để xác định xu hướng mạnh nhất

Các nhà giao dịch có thể sử dụng tỷ lệ BTC Dominance để xác định xem Bitcoin đang có xu hướng mạnh hơn hay các Altcoin đang có tiềm năng hơn. Tỷ lệ BTC Dominance sẽ xác định xu hướng nào tốt, giúp nhà giao dịch có thể định vị sao cho phù hợp.

  • Trước tiên, bạn cần xác định xu hướng thống trị của BTC. Bạn có thể sử dụng biểu đồ của TradingView để xem chỉ số.
  • Thứ hai, xác định xu hướng giá của Bitcoin trong một khung thời gian tương tự.
  • Cuối cùng, sử dụng bảng dưới đây để giúp bạn xác định xu hướng chiến lược.
Chỉ số BTC Dominance Xu hướng của Bitcoin Tín hiệu
Chỉ số đang uptrend Bitcoin đang uptrend Mua Bitcoin
Chỉ số đang uptrend Bitcoin đang downtrend Mua Altcoin
Chỉ số đang downtrend Bitcoin đang uptrend Bán Altcoin
Chỉ số đang downtrend Bitcoin đang downtrend Bán Bitcoin

Khi xu hướng đã được thiết lập, bạn có thể xác định các cơ hội giao dịch bằng cách sử dụng hành động giá, các mẫu hình nến hoặc chỉ báo kỹ thuật khác.

Phương án 2: Giao dịch Extreme High và Low Reading

Từ năm 2018 đến năm 2021, sự thống trị của Bitcoin đã dao động từ mức thấp 35% đến mức cao nhất là 74%. Với vũ trụ tiền điện tử đang mở rộng không ngừng, không có khả năng giá trị của tỷ lệ này sẽ tăng nhiều trên 74% trong tương lai. Mặt khác, tỷ lệ thống trị dưới 35% cho thấy tổng giá trị của các Altcoin đang mở rộng nhanh chóng so với Bitcoin.

ty-le-bitcoin-dominance
Sự thống trị của Bitcoin qua các năm

Một chiến lược cần xem xét là giao dịch thị trường thích hợp khi tỷ lệ này đạt đến cực trị. Khi tỷ lệ tiếp cận các mức lịch sử này, việc đảo ngược tỷ lệ có nguy cơ xảy ra. Do đó, khi tỷ lệ này đạt mức Extremely High Reading, thị trường đã chín muồi để tỷ lệ này giảm xuống. Mặt khác, Extremely Low Reading có thể dẫn đến việc gia tăng sự thống trị của Bitcoin.

Các nhà giao dịch có thể sử dụng bảng dưới đây để xác định thị trường nào cần tập trung khi sự thống trị của BTC có nguy cơ đảo chiều.

BTC Dominance Xu hướng của Bitcoin Tín hiệu
Tỷ lệ ở mức cao lịch sử Bitcoin đang uptrend Mua Bitcoin
Tỷ lệ ở mức cao lịch sử Bitcoin đang downtrend Bán Altcoin
Tỷ lệ ở mức thấp lịch sử Bitcoin đang uptrend Mua Altcoin
Tỷ lệ ở mức thấp lịch sử Bitcoin đang downtrend Bán Bitcoin

Theo định nghĩa, hiếm khi sự thống trị của Bitcoin sẽ đạt đến những mức cao lịch sử và thấp lịch sử. Tuy nhiên, khi tỷ lệ này đạt đến mức cực đoan, nó có thể mang lại một số cơ hội giao dịch tốt, nhưng quan trọng là bạn phải biết cách quản lý rủi ro.

>> Xem thêm: Từ A-Z thông tin về Decentralized Storage nhà đầu tư cần biết

Trên đây bePAY đã giải đáp cho bạn BTC Dominance là gì cũng như những yếu tố ảnh hưởng đến BTC Dominance. Hy vọng qua bài viết bạn đã có thêm nhiều kiến thức hữu ích và nắm được một số phương án giúp ra quyết định đầu tư Crypto hiệu quả. 

FAQ

Chỉ số BTC Dominance có đáng tin cậy không?

Thị trường tiền điện tử là một hệ sinh thái phức tạp. Do đó, không có hệ thống nào có thể được đơn giản hóa bằng cách chỉ sử dụng một chỉ báo. Sự thống trị của Bitcoin chỉ là một trong nhiều thước đo có thể mô tả thị trường hiện tại.

Chính vì thế, nếu bạn chỉ dựa vào sự thống trị của Bitcoin để đưa ra quyết định đầu tư thì có khả năng dẫn đến thua lỗ hoặc kết quả không như mong đợi.

Nếu số lượng Altcoin tiếp tục tăng trong tương lai, có thể tỷ lệ BTC Dominance sẽ ngày càng nhỏ hơn, đạt đến mức thấp mới. Nếu điều này xảy ra thì chỉ số thống trị của Bitcoin có thể không còn hữu ích nữa.

Giới hạn của BTC Dominance là gì?

Tỷ lệ thống trị của Bitcoin là một công cụ tuyệt vời để giúp bạn hiểu các xu hướng trong thị trường tiền điện tử. Tùy thuộc vào xu hướng giá của Bitcoin, nhà giao dịch có thể xác định xem xu hướng Altcoin hay Bitcoin đang mạnh hơn.

BTC Dominance không phải là không có giới hạn, bởi thị trường tiền điện tử còn quá mới, nên có thể nhiều Altcoin sẽ xuất hiện trong vài năm tới, khiến chỉ số trở nên lỗi thời. Nhưng ít nhất ở thời điểm hiện tại, BTC Dominance có thể giúp các nhà giao dịch hiểu được phần nào thị trường tiền điện tử.